12. What ......(you / look at)? - I (look at)...... the sky.

12. What are you looking at? - I am looking at the sky.

Объяснение: Вопрос "What...?" (Что...?) в данном контексте, а также отсутствие маркеров регулярности (вроде "usually", "every day") подразумевают, что действие происходит прямо сейчас. Поэтому и вопрос, и ответ используют Present Continuous. "you" (ты) с "look" образует "are looking", а "I" (я) с "look" — "am looking".