Исходный текст: Тётя оля жила в городе ярославле на улице красной. Утром она встретила свою подругу анну. Они отправились кататься на катере по реке волге.
Исправленный текст:
Тётя Оля жила в городе Ярославле на улице Красной. Утром она встретила свою подругу Анну. Они отправились кататься на катере по реке Волге.
Объяснение: Имена собственные пишутся с заглавной буквы. К именам собственным относятся имена людей (Оля, Анна), названия городов (Ярославль), улиц (Красная), рек (Волга).