В задании требуется вставить правильную форму глагола 'to read' в прошедшем времени.
Так как в предложении указано 'last year' (в прошлом году), то есть указание на прошедшее время, нам нужно использовать Past Simple (простое прошедшее время).
Правильная форма глагола 'to read' в Past Simple – 'read' (читается как /red/). Хотя написание совпадает с инфинитивом, произношение отличается.
Таким образом, правильный ответ: I read this book last year.
Перевод: Я прочитал эту книгу в прошлом году.