3. At this time yesterday we (work) on our project.

Перевод задания: Раскройте скобки, употребляя необходимые формы прошедшего времени.

At this time yesterday we were working on our project. (В это время вчера мы работали над нашим проектом.) Указание на конкретный момент в прошлом требует Past Continuous.