Для правильного ответа используем грамматическую структуру Past Simple или Past Continuous.
В данном предложении описывается ситуация, когда действие (парковка велосипеда) было прервано другим действием (увидел знак). Следовательно, действие, которое длилось, выражается в Past Continuous, а действие, которое прервало, - в Past Simple.
Past Continuous образуется с помощью вспомогательного глагола "to be" в форме прошедшего времени (was/were) + основной глагол с окончанием -ing.
Past Simple образуется с помощью второй формы глагола (для правильных глаголов добавляется окончание -ed).
Mike - единственное число, поэтому для образования Past Continuous используем was.
Поэтому в первом пропуске нужно использовать форму Past Continuous для глагола "park", а во втором пропуске - форму Past Simple для глагола "see".
Получаем:
Mike was parking his bike in the garden when he saw the sign.
Перевод:
Майк парковал свой велосипед в саду, когда увидел знак.
Ответ: was parking, saw