В первой части предложения требуется притяжательное местоимение, чтобы указать, чья сумка. Во второй части нужно местоимение в объектном падеже, чтобы указать, кому отдать.
Правильные варианты: his, him.
That's his bag. Give it to him.
Ответ: That's his bag. Give it to him