Задача № 4 Сбережения индивида составляют 3 млн руб. Он может разместить их в банковский депозит (по ставке 11% годовых) или приобрести на них однокомнатную квартиру, планируя продать ее через 10 лет. В настоящий момент доход от сдачи такой квартиры в аренду составляет 12 тыс. руб. По оценкам экспертов, в течение ближайших 10 лет стоимость недвижимости данного класса будет ежегодно увеличиваться на 10%, стоимость ее аренды на 8%. Покупка или продажа квартиры сопряжена с издержками, составляющими 2% от ее рыночной стоимости. Налог на имущество для таких квартир составляет 1% от рыночной стоимости, налог на доходы от сдачи в аренду - 13%. Проценты по банковским вкладам не подлежат налогообложению. Какой из двух вариантов вложения средств принесет индивиду больший доход?

Задача №4

Смотри, давай разберемся, какой вариант выгоднее: депозит или квартира.

Депозит

Тут всё просто: у нас есть 3 млн рублей, и они лежат в банке под 11% годовых. Проценты по вкладам не облагаются налогом, так что считаем:

• Доход за 10 лет: \(3 000 000 \cdot 0,11 \cdot 10 = 3 300 000\) руб.
• Итоговая сумма: \(3 000 000 + 3 300 000 = 6 300 000\) руб.

Квартира

С квартирой немного сложнее, но тоже интересно. Вот какие моменты нам нужно учесть:

• Доход от аренды: 12 тыс. руб. в месяц, но с учетом налога 13%.
• Рост стоимости квартиры: 10% в год.
• Расходы на покупку/продажу: 2% от рыночной стоимости.
• Налог на имущество: 1% от рыночной стоимости.

Шаг 1: Доход от аренды

• Ежемесячный доход после налога: \(12 000 \cdot (1 - 0,13) = 10 440\) руб.
• Годовой доход: \(10 440 \cdot 12 = 125 280\) руб.
• Доход за 10 лет: \(125 280 \cdot 10 = 1 252 800\) руб.

Шаг 2: Рост стоимости квартиры

Предположим, что сейчас квартира стоит те же 3 млн руб. (как и депозит). Каждый год она дорожает на 10%.

• Через 10 лет стоимость: \(3 000 000 \cdot (1 + 0,10)^{10} = 3 000 000 \cdot 2,5937 = 7 781 100\) руб.

Шаг 3: Расходы на сделку и налог

• Расходы на покупку: \(3 000 000 \cdot 0,02 = 60 000\) руб.
• Налог на имущество за 10 лет (в среднем): \((3 000 000 + 7 781 100) / 2 \cdot 0,01 \cdot 10 = 539 055\) руб. (очень приблизительно).
• Расходы на продажу: \(7 781 100 \cdot 0,02 = 155 622\) руб.

Шаг 4: Итоговый капитал от квартиры

• Стоимость квартиры через 10 лет: 7 781 100 руб.
• Доход от аренды: 1 252 800 руб.
• Расходы (покупка, налоги, продажа): \(60 000 + 539 055 + 155 622 = 754 677\) руб.
• Итого: \(7 781 100 + 1 252 800 - 754 677 = 8 279 223\) руб.

Сравниваем:

• Депозит: 6 300 000 руб.
• Квартира: 8 279 223 руб.

Ответ: Квартира выглядит выгоднее, но это очень приблизительно и зависит от многих факторов.